巨变后的反向思考及程式交易模型失效的可能原因[程序化新手]

8/5号后有些人的命运被改变了，有人走了7年的路崩塌了，有人抓到机会，拥有大量的财富了。

有人起、有人落，金融市场果然是致富的捷径也是一条通往地狱的特快车。

究竟是自己的贪婪导致卖出勒式的亏损? 还是这根本是一条不可行的道路?

也许没有绝对的答案。但是我相信，风险/危险的背后往往藏著很大的金矿，只是一般投机者没有慧眼去挖掘。

好的庄家是常赚的闲家的同时，也会同时记得在别处当闲家。他懂得如何对冲风险。
好的庄家追求的有时候不是一昧Delta 中立，而是会依据市场历史涨跌数据，建立起不同的保护部位。
(如果期货市场月涨跌不是常态分配，则建立起仅Delta 中立且又没有价差保护，反而让自己曝险。也许市场的不对称性可以为庄家提供些什麽!??)

因为当勒式卖方而破产的这则新闻，到底是在告诉我们，庄家好赚?还是庄家破产的无线风险，裡头隐含哪些可以思考的地方。

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身为程式交易者的我们经常在思考著，怎麽获利? 还要在我们丑陋的玩具上再加些什麽?
是KD? RSI?或更高深的? 也许...也许永远都不够。

但是我们是否在夜深人静时，面对跳水的资产省思过?究竟什麽才是圣杯??

如果我们换著角度思考，如果我们拥有一个系统，策略是这样的：

简易策略A：
K>D THEN BUY

K<D THEN SELL

亏损X点停损。

获胜机率有40%，连续亏损为10万，平均获利为1万。

也许你会想著，我要将她再加上一份「滤网」，提高他的胜率?
意获我要再增加更酷更炫的指标? 要趋势?要摆盪?? 要...???

有人想过，如果我们把这份系统在複製一份双胞胎，只是这个双胞胎弟弟策略刚好与哥哥相反呢?
简易策略B：
K<D THEN BUY

K>D THEN SELL

亏损X点停损。

倒过来时，B策略的胜率该等于多少?是1-A策略的胜率=60%? 意或是更複杂的?
B策略的获利与连续亏损该等于多少?

如此一来，会有什麽好玩的事情发生?

是造成A策略亏损时，B策略获利?

A策略连续亏损时，B策略连续获利?

若开两个帐户C、D，C帐户使用A，D帐户使用B策略，连续亏损是否可以获得当冲?

而胜率呢?? 一个低胜率的策略反过来使用是否代表著高胜率?

是否表示总胜率将得到平反提升??

是否也代表著，也许当您下次创造出一个看似很烂的交易系统时? 先不要将它丢掉? 做一个双胞胎出来玩看看?

我们究竟能得到什麽结果??

我不清楚，希望有人知道。

附档为我设计的一个程式的EXCEL报表与一个给选择权庄家参考的EXCEL报表。
其实是无聊乱用的没什麽参考价值= = ...只是想说把他加进来好了... 总是要有点东西麻..

程式不是双胞胎策略。
策略很简单，也没有特别的花招，更没有最佳化。手续费与滑价成本我是设为每口14点。

(反策略执行出来的成果，其实优于我预期的成果..甚至可以说非常好..好到我很怀疑。两者相加，更是吓死人的绩效...所以我抱持著自我怀疑，将此议题丢了出来。) （ www.cxh99.com ）

这个策略人性因子=1.18 程式绩效评分=0.75 SQN=3.5。

好不好用不知道，因为我不想要花钱在测试上，赚了还好，赔了怎麽办?

所以打打嘴泡就好。天晓得他到底可不可行? (当然我某种程度上信任程式交易，但很多专业团队延揽一流人才，却仅得到平庸的成绩。 也许还有一个原因是因为市场的胃袋无法容忍高容量的资本，导致专业团队策略可行，但是边际报酬效率因为资金规模而递减。 不过这又是题外话了...)

(p's做过12年回测只是仅提出今年数据~因为我懒~ 当然一个策略的可信度不能仅依一年度的数据做参考。)

一个程式好不好，基本上用这三个评分因子可看出一些端倪。

数据计算最好是抽取每一年与一段时间(礼拜、月、年)和一长段时间(2、3、5、10之类的)，

能的话最好再取平均，并观察其标准差做一个信赖区间。(当然若再做个假设检定会更酷)若都落在高标准，才能算是一个可以使用的程式。但这不是绝对。